权估值风险中性原理是一种用于计算期权价值的方法。它基于到期日价值的期望值和期权价值的计算公式。
首先，我们需要计算到期日价值的期望值。根据公式，到期日价值的期望值等于上行概率乘以Cu（上行时的股票价格）加上下行概率乘以Cd（下行时的股票价格）。这个期望值代表了期权到期时可能获得的**收益。
接下来，我们利用到期日价值的期望值来计算期权的价值。期权价值等于到期日价值的期望值除以（1 持有期无风险利率）。通过将期望值与无风险利率相除，我们可以将期权的价值转化为一个相对比例。
在计算期权价值的过程中，上行概率起着重要的作用。上行概率表示了股票价格上涨的概率。为了计算上行概率，我们需要知道期望报酬率（无风险利率）。期望报酬率等于上行概率乘以上行时报酬率，再加上下行概率乘以下行时报酬率。
需要注意的是，这里假设股票不派发红利。因此，股票价格的上升百分比就是股票投资的报酬率。
综上所述，权估值风险中性原理提供了一种计算期权价值的方法。通过计算到期日价值的期望值和期权价值，我们可以评估期权的潜在收益。同时，上行概率的计算也对期权价值的确定起到了重要作用。