什么是基金定投

基金定投是一门学问，简单来说，就是投资者在固定时间（每月一次或多次）、分批购买某只基金的投资，与银行“零存整取”概念有点相似，但操作手法又**不同。

定投的基金选择

基金定投的操作，既适用于股票型基金、指数型基金；也同样适合与货币基金、债券型基金。

股票型基金定投主要是均衡成本、分散投资风险，目的是为了获取平均收益；而对于货币型基金来说，定投的意义是养成强制“理财”的习惯，更为注重资金的灵活和安全性！

定投的方式

通常说到基金定投，一般是指“固定时间、固定金额”的投资方式。但我们实际中会更多使用“时间固定、金额浮动”的2.0版本，又叫智能定投。基本原则是：当基金净值较低时，多投入一些金额，购买更多的份额，反之亦然。

如上图所示，假设分十期购买某只股票型基金，初始产品净值为1.00元，期末产品净值为1.10元。

**种情况：期初一次性投入5000元购买，期末投资回报率为10.00%；

第二种情况：每期分别投入500元购买，总投资5000元；买入的份额每期不同，总份额为：5271.17；期末投资回报率为：15.97%。

第三种情况：每期投入金额随净值变化，净值每变动0.05，投入的金额随之增加（或减少）50元，净值低时多买，净值高时少买。总投资：5150元，总份额为：5813.52，期末投资回报率为：24.17%。比前面两种高出很多！

基金定投是一个需要长期坚持的投资，有兴趣的可以好好研究一下，会有意想不到的“惊喜”的哦！

欢迎大家在评论区留言交流！财经问题就请点击关注【操盘手信一】！！！

借着这个问题，更新一下关于“基金定投”的**定义：

简单来说，基金定投是普通投资者“长期”、“分批”购买公募基金的一种方式。

基金定投1.0版，指的是在固定的时间（如每月1号），投入固定的金额（如1000元）来购买某只基金，即“定期定额”定投法。

基金定投2.0版，指的是根据股市整体强弱，在固定的时间，投入不固定的金额来购买某只基金，即“定期不定额”定投法。

基金定投3.0版，指的是根据不同的交易策略，在固定的时间，投入不固定的金额来购买某只基金或者某一基金组合，即“智能定投”法。

目前，随着金融科技的飞速发展，越来越多的基金高手采用了“3.0版”的方法，通过设定一些交易策略，在基金智能投顾平台，完成基金的定投。

下面，简单介绍三种3.0版基金定投的方法：

1、根据“指数相对涨跌幅”的智能定投

有些朋友在支付宝的“蚂蚁财富”中做过定投，其中的“慧定投”选项，就是一种根据某个股票指数的“相对涨跌幅”，来设定每次定投扣款的金额。

目前在慧定投中，可作为定投参考的指数有三种：

沪深300、中证500、创业板指

选定指数后，可供参考的指数均线也有三种：

180日均线、250日均线、500日均线

拿当下来说，目前股市追捧的是业绩优良的中大盘股，那么我们可以选择“沪深300”为参考指数；

均线方面，如果您打算长期投资（至少3年以上），建议选择250日均线，如果打算定投的时间更长，建议选择500日均线。因为均线越长，所反映出该指数的表现越真实。

指数与均线都设定好之后，到扣款日时，具体会扣多少钱呢？

慧定投遵循一个扣款原则：指数涨得过高时就少投点钱，指数跌的过低时就多投点钱。

具体规则如图：

简单来说，实际定投金额 = 你设定的基础定投金额 × 当期实际扣款率

比如，你设定每个月5号定投1000元，参考指数是沪深300的250日均线。

1月4号那天，沪深300的收盘点位高出了250日均线达20%，根据慧定投规则，当期实际扣款率就是80%，你本期定投**扣款额就是800元。

通过慧定投的方式，基本做到了指数大涨时回避风险，指数大跌时趁便宜多买的智能定投目标。

2、通过自主设定“级差”的智能定投

不少大型基金公司都在其官网推出了智能定投平台，定投模式与蚂蚁财富的“慧定投”类似，区别在于可以自己设定扣款率，即“级差”。

“级差”，相当于每一个扣款档位变动的幅度。比如在上一个例子中，慧定投的级差就是10%。

在各大基金官网的智能定投中，常见的级差有10%、20%、30%三档。

比如，在易方达基金官网中，智能定投页面的参数设置如下：

红框为级差的选择。

如果选择**的30%那一档，定投的效果最明显，但相应的，你为此付出的资金成本也**。小金建议，如果在市场走势相对平稳的情况下，级差选择10%，最多选择20%即可。

假如你每期定投的基本金额是1000元：

如果将级差设定为30%那一档，你每期的扣款幅度为40%~280%；

如果将级差设定为10%那一档，你每期的扣款幅度为80%~160%。

3、基于市盈率估值的智能定投

我国最早一批基金公司之一，南方基金公司是最早将“市盈率”运用到基金定投的机构。

市盈率（P/E）多用于判断一只股票或者一只股票指数，是被低估还是被高估。

南方基金公司官网的“e智定投”，以某个股票指数的市盈率为参考基础，实现了“指数被低估时多投、被高估时少投”的智能定投策略。

上图为南方基金市盈率估值定投的界面。其中，“**投资倍数”指的是每期定投允许的**金额。

如上图中，在**投资倍数为2的情况下，我每期定投扣款的上限为1000 × 2 = 2000元。

另外，在市场极度疯狂上涨时，这种方式有可能出现当期实际定投金额 = 0 的情况出现。

需要注意的是，南方基金并未公布市盈率高估/低估的标准，以及相关参数的确定依据，因此——这种策略在智能投顾领域称为“黑盒策略”。相应的，上面我们说的头两个策略，叫做“白盒策略”，也就是用户清楚的知道策略的扣款规则。

其他基金定投智能策略

另外，在博时、华安、光大基金公司，还有一种自由度更高的智能定投策略，那就是根据目标指数的表现，自己设定每期的扣款金额。这种策略更适合有**经验的投资者。

另外，雪球旗下**的基金代销平台“蛋卷基金”，有一套二八轮动策略，并且可用于定投一揽子基金组合，这里不过多赘述，大家有兴趣可以去了解。

---

有朋友会有疑问：

这些基金的智能定投方法，实际表现如何呢？

管理规模超5000亿的汇添富基金公司，根据过往23年的上证指数走势，模拟了参考具体指数的智能定投实际收益结果：

在过往23年中的任一连续三年，智能定投收益率100%战胜普通定投的收益率。

总之，现在的基金定投，早已不是傻乎乎的定期定额的机械化投资了。在科技金融突飞猛进的当下，智能定投不仅重新定义了“基金定投”，也让越来越多普通投资者，真正享受到了智能投顾产业红利。

定投是指按你和基金公司签订的定投合同，选择该基金公司的某基金名称，设定定投期限(如1年，2年，3年或更多)，定投日期(如每个月的几号)，每个月定投日定投的款额(如每个月投200元或更多)，这样基金公司会按照定投合同，每个月从你网银绑定的银行卡中自动扣款，按当天基金市值折合你的基金投资份额，记入你的账户中。开通基金定投首先需要开通网上银行，绑定要从中扣款的银行卡，并保证在每个月扣款日前有不低于扣款日应扣款的钱数。如果你卡上的钱款不够，连续三个月，基金公司会自动解除和你签订的定投合同。定投的好处是，分散投资，把本该一次投资的资金分配到较长的期限，避免了由于投资者判断失误，股市波动，带来的风险，一句话就是把投资的风险平摊到每个月。这种投资方式适合于中低收入，本来闲钱就不多，也适合风险承受能力不高的投资者。有的基金公司定投还可以每个月设定2个定投日，例如每个月的5号及15号。定投的门槛大概是每个月每日不低于200元。

理财的方式有很多种，稳步收益的有存银行，余额宝，风险大如P2P，但基本上这些方式是很难让你的资产跑赢一年7%左右的GDP增长的。换句话说，你的钱在贬值。怎么样让你的钱不贬值呢？答案是加大你的资金杠杆，比如股票，基金。**股市跌宕起伏，基金定投是一种更适合民众的投资方式。

方法/步骤

1. 基金定投是什么？

   基金定投是定期定额投资基金的简称，是指在固定的时间（如每月8日）以固定的金额（如500元）投资到指定的开放式基金中，类似于银行的零存整取方式。

2. 基金定投为什么能赚钱？

   基金定投，本质就是买基金，实际就是买一篮子的股票。股票有涨有跌，基金定投通过定期买入的方式，平摊风险。总的来看，股市，牛短熊长，只要坚持买个3-5年，然后在高点，比如2015年的5000点，2007年6000点卖出，都能获得不错的收益。不卖一直拿着也是不错的选择，**经济一直在发展，**股票的市值也在不断创新高。

3. 基金定投什么时候开始买比较合适？

   由于基金定投买的是股票。其实比较低的点位入场是特别好的。熊市入场，比如低位的2000点。基金定投只需把握大局就好，不用关心具体的个股，因为有基金经理帮你打理，关注大盘动态即可。

4. 哪个基金好？

   买靠谱的基金公司的产品，因为至少会坚持买个3-5年，可别基金公司先倒闭了。吴晓波说，新实业，新消费，新金融，新城镇化，这四个方向是未来**的发展动力。另外，互联网，环境，医疗行业都不错。或者直接买大盘指数基金，都是不错的选择。

5. 定期不定额是基金定投的升级版？

   定期不定额是智能基金定投。简单来说，高点位的时候少买点，低点位的时候多买点，来拉低平均价格。实验证明，3-5年下来会比基金定投多赚4%个点。缺点是不知道每期投多少钱，会需要账户流动资金多一些。另外，把每月投2000块变成每周投500，也会更加平均。

6. 6

   基金定投的数据怎么样？

   坚持3-5年，至少年化20%的收益妥妥的。贵在坚持！

基金定投就是：约定一个时间、约定**金额、自动进行扣款投入基金。一般而言，基金的投资方式有两种，单笔投资和定期定额。定期定额的方式类似于银行储蓄的“零存整取”的方式。所谓“定期定额”就是每隔一段固定时间(例如每月10日)以固定的金额(例如200元)投资于同一只开放式基金。它的**好处是平均投资成本，避免择时的风险。

基金定投的好处：

1 定期投资 积少成多

投资者可根据个人情况自主选择定投周期(单周/双周/月)，不但方便省心，又能在不知不觉中达到积少成多的效果。

2 分批购入 摊平成本

在基金定投时免除了市场噪音对投资者的影响，这样在市场波动的过程中，有效克服投资者的心理因素影响，在市场低位时收集更多的便宜筹码，有效的摊平成本，等到市场大幅上涨的时候，基金的爆发力就会显现出来。

3 长期投资 复利效应

定投能够让投资者免受短期波动的困扰，更适合长期投资，每月只需固定投入很小的金额就能利用时间复利的效果达成期望的投资目标，享受复利带来的财富奇迹。

基金定投也是有缺点的：

1 无法赚得更多

如果你是有能力判断高低点的人，那就不需要用定投了，因为抓到高低点你能赚更多。

2 若大盘持续下跌还是会亏钱的

实际上如果大盘一直在跌就会产生亏损，即使加码摊平在涨回来也是要考虑时间成本的，**的年化收益率也可能很低，所以选择一个好基金很重要。

3 不适合短线操作

定投是用时间换空间，所以短期内无法实现利润暴增，不能按炒股的方法来操作定投中的基金。

4 时间太长会失效

例如每月1000元，在100个月后已经变成10万元，这时下一个月的1000元对之前的绩效影响力就只剩1％，已经无法达到平均成本的效果。因此在定投一段时间后如果达到自己的盈利位，就要按纪律进行止盈操作，可以获利了结入袋为安，也可以按比例赎回。

5 成果取决于出场时机

成果取决于出场时机，止盈真的很重定投虽然可以解决买在高点的问题，让它变成高低点都买得到，但**成果会取决于出场。如果有人从年轻时定投投资，但退休要赎回那年刚好是股市低点，他的报酬率就会受到很大的影响。

什么是定投，定投和基金有什么区别

所谓定投，并不是“一直买”。首先，你要对指数运行区间划定一个安全边际范围。无论你测算的对还是错，这都不重要，但这个范围，你**要有。为什么呢？比如说，你认为指数在3000点以下都是可以接受的安全边际区。那么，只要指数运行在这个范围内，你每个月都定投一笔，直到有一天指数超出这个范围。如果指数一直不超出这个范围，你就会一直买下去。由于你的预期为正，也就是指数早晚有一天**会超出3000点。那么，指数在安全边际区停留的时间越长，你在安全区存的筹码就越多。你未来收益的规模就越大。假如你认为指数在5000点以下都是可以接受的安全边际区，也是一样的，并不影响结论。区别只是，指数在5000点以下停留的时间段肯定比3000点以下要更长，你定投的资金规模肯定更大，距离你收获的时间节点肯定更远。如果你想把这个时间缩短，会发现就变成了“在某一个价位的一把梭”，这就是时间为零的特定情况。马上你就能知道自己的对错。如果把时间放大，把买入价位变成区间，这就是“定投”。说白了，并不是技巧有多高深，而是一种分摊风险的方式。—————————————这种定投方式用来投资个股行不行？在我A的前二十年，很多投资者都是这样玩的。可是，现在的股票风险就很大了。因为上市公司真的会退市了也就是，你划定的安全边际会变成一个笑话，它**都不可能涨过你的预期值，这个游戏就变成了预期为负。长期玩，你会输，而且是输精光的那种。所以，开篇就讲了，如果你不指望做股神，那么核心指数最适合“价值投资” 。如果想多翻几倍，你把杠杆上高一点就行了，根本不需要指数波动比个股大，甚至毫无关系所以，我们可以从两个角度来理解这个投资游戏如果你能保持多年持续的充沛现金流，如果你起步有足够大的本金规模，那么只要选择了预期为正的正确方式，你**会赢，而且赢很多这不是一道智力题。诶，跳出逻辑，回头一看嗯，“活得久才会越来越有钱” 这是真理

定投是一种投资方式。可以用在投资股票、基金、指数ETF等各种投资品种上。与一次性买入相比，定投适合那些手头没有充裕资金用来一次性投资，但每月又有**可支配收入的人。通过定投的方式，这一类投资者不但可以达到强制储蓄的目的，如果在买入后投资标的不断下跌，还能起到摊薄成本的作用。因为大跌之后，你在底部也会有买入，并且相同的金额能买入更多份额，摊薄在高点买入的成本，等待市场上涨后再赎回。如果将每个月买入的基金净值与**卖出净值用曲线连接起来，两端朝上的弧形的形状就像人的一张笑脸，这也被称为定投的“微笑曲线。 但是选择定投有一个前提条件，那就是投资标的从长期来看**会上涨，因此定投对选择投资标的的能力有**要求，如果选择了较差的标的，依然会亏损。聪明投资者推荐三类比较适合定投的投资标的。1. 长期业绩**的公募基金；2. 波动较大的指数ETF，比如沪深300和中证500；3. 长期基本面良好的股票也可以作为定投的对象。

先说一下定投到底是什么，现在大多数人所说的定投一般是指基金定投，其实定投只是一种投资策略，不止基金可以定投，比如投资黄金、股票等等都可以用这个策略，只不过基金定投比较方便，好多购买基金的软件都可以设置定投计划，然后绑卡就行了，到期自动就可以划入你的基金账户，不像购买黄金和股票那么麻烦，所以定投基金比较流行，大家一说定投就默认为是基金定投。

既然说定投是一种投资策略，那它到底是个什么鬼呢？定投，是指定期定额投资和定期不定额投资（还有的说也是不定期定额）。定投基金可以评论成本和**风险，那为什么我们身边的好多人都说不挣钱呢？那是，他们肯定没有懂得人性的贪婪，其实基金定投的真谛不过就是“止盈不止损”，具体操作讲起来一两句也说不清。总之，我们记住巴菲特那句名言准没错，就是“别人贪婪时我恐惧，别人恐惧时我贪婪”，一个能做到这16字的投资者也不多，当然，我也一直在向这16个字努力。

下面我说简述一下定投的两种操作，定期定额是在固定的时间段投资相同的金额，比如你每个星期一投资一个标地200元，或每月15号投资一个标地500元，这都是定期定额，这种方法比较适合有固定收入的上班族，制定好定投计划就不用管了（我们所谓的懒人理财）。定期不定额是在相同的时间段投资不固定的金额，比如**个星期一（或每月15号）投资标地200元，但是下星期一（或每月15号）你的标地可能浮盈或亏损，这时你投入的资金就不同了，可能是210元也可能是190元（按固定持有市值来算的）。以上图片来自网络，如有侵权请联系删除。

第三张照片是我的定投计划，只供大家参考，帮助理解定投。如果大家有什么不同意见，欢迎留言交流，相互学习，谢谢！

以上就是关于什么是基金定投的问题的**内容了，希望这些什么是基金定投的2点内容能够解答你的疑惑。

标签: 什么是基金定投